L’analista prevede un mercato rialzista mentre i futures del Bitcoin si impennano!

Il divario tra i futures sul bitcoin e il suo attuale prezzo di mercato, noto come base dei futures sul bitcoin, si è ampliato in modo significativo, raggiungendo livelli mai osservati dall'impennata record della criptovaluta a oltre 68.000 dollari nell'ultima parte del 2021.

Luuk Strijers, Chief Commercial Officer di Deribit, ha rivelato che “attualmente la base oscilla tra il 18% e il 25% su base annua, un intervallo precedentemente visto solo nell'anno 2021”.

Strijers ha inoltre spiegato come l'aumento della base annualizzata offra ai trader di derivati l'opportunità di ottenere notevoli profitti. Ciò avviene attraverso l'acquisto simultaneo di bitcoin sul mercato spot e la vendita di contratti futures a premio. Questa strategia consente di ottenere un profitto in dollari garantito alla scadenza del contratto, indipendentemente dalle fluttuazioni del prezzo del bitcoin.

Strijers ha sottolineato che il notevole divario tra i prezzi a pronti e i futures del bitcoin è indicativo del forte slancio del mercato, spinto dalla recente approvazione degli ETF e dalle anticipazioni sull'imminente evento di dimezzamento del bitcoin.

“Il fatto che questo rendimento sia così incredibilmente alto è un indicatore molto rialzista e guidato dal nuovo denaro giornaliero che affluisce nel sistema a causa dell'approvazione dell'ETF sul bitcoin spot e dell'impatto previsto del dimezzamento del bitcoin”, ha dichiarato.

ha dichiarato.

Per quanto riguarda le opzioni sui bitcoin, Strijers ha evidenziato una significativa inclinazione verso le opzioni call rispetto alle put all'avvicinarsi della scadenza di marzo, segnalando una prospettiva rialzista tra i trader.

“Complessivamente il rapporto put-call per il bitcoin è ora di 0,59, quindi sei put ogni dieci call, mentre spostandosi più in là, per giugno questo scende a 0,32. Quindi solo tre put ogni dieci call”, ha spiegato Strijers.

ha spiegato Strijers.

Questa inclinazione verso le opzioni call, rispetto alle put, suggerisce che tra i trader di derivati prevale l'ottimismo riguardo ai futuri movimenti di prezzo del bitcoin.

Un rapporto tra opzioni put e call inferiore a uno viene generalmente interpretato come un segno che l'attività delle opzioni call supera quella delle put, il che implica un sentimento rialzista sul mercato. I trader che acquistano opzioni call sono tipicamente ottimisti sulla direzione del mercato, mentre quelli che acquistano put sono considerati ribassisti. Secondo i dati di The Block, Deribit domina attualmente il mercato delle opzioni sul bitcoin, ospitando circa il 90% di tutti gli interessi aperti, con il rapporto put-call di oggi registrato a 0,58.

Il Bitcoin si è recentemente ritirato dal nuovo massimo storico di 73.000 dollari, raggiunto nelle prime contrattazioni di giovedì.

Questa correzione dei prezzi nelle ultime 24 ore ha portato a un numero significativo di liquidazioni di posizioni lunghe sulle borse centralizzate, esemplificando la volatilità del mercato. Secondo CoinGlass, questo movimento ha portato a liquidare posizioni in bitcoin per oltre 278 milioni di dollari, di cui la maggior parte (225 milioni di dollari) consisteva in posizioni lunghe.